Bu çalışmada, 9 Kasım 2022 tarihli ve 7420 sayılı Gelir Vergisi Kanunu ile Bazı Kanun ve Kanun Hükmünde Kararnamelerde Değişiklik Yapılmasına Dair Kanun ile Kurumlar Vergisi Kanunu’na eklenen 32/B maddesi çerçevesinde sermaye azaltımının vergilendirilmesine ilişkin düzenleme, hukuki ve sistematik açıdan incelenmiştir. Çalışmada öncelikle, 7420 sayılı Kanun öncesinde uygulamada ortaya çıkan belirsizlikler analiz edilerek mevcut sorun alanları ortaya konulmuş; ardından yeni düzenlemenin getirdiği yenilikler, amacı ve uygulamada doğurabileceği sonuçlar ele alınmıştır. Söz konusu düzenleme, sermaye azaltımına ilişkin vergisel belirsizlikleri büyük ölçüde ortadan kaldırarak hukuki güvenliği ve öngörülebilirliği güçlendirmiş, vergilendirme sistematiği bakımından normatif bir bütünlük sağlamıştır. Bununla birlikte, beş yıllık sürenin orantısız sonuçlar doğurma ihtimali, zarar mahsubu yoluyla gerçekleştirilen sermaye azaltımlarının kurumlar vergisi yönünden açık bir hükümle düzenlenmemesi ve Tebliğ düzeyinde tanınan istisnaların kanunilik ilkesi bakımından tartışmalı niteliği, düzenlemenin geliştirilmesi gereken yönleri olarak değerlendirilmektedir.
This study examines the taxation of capital reduction within the framework of Article 32/B of the Corporate Tax Law, introduced by Law No. 7420, from a legal and systematic perspective. The study first analyzes the uncertainties that emerged in practice prior to Law No. 7420, thereby identifying existing problem areas. It then evaluates the innovations, objectives, and potential implications introduced by the new regulation. The provision in question has largely eliminated the tax-related ambiguities surrounding capital reduction, thereby strengthening legal certainty and predictability, and ensuring a normative coherence within the taxation system. Nevertheless, the potential for disproportionate outcomes arising from the five-year period, the absence of an explicit rule regarding capital reductions realized through loss offsets in terms of corporate tax, and the controversial nature of certain exemptions recognized only at the communiqué level are regarded as aspects of the regulation that require further refinement.